专家认为，一旦成为现实，这将是中国网际网路金融的一个标誌性事件。这意味着，狼真的要来了。阿里网路银行并不设立具体网点，而是通过网际网路技术展开小微金融服务。而且注册资本金的10亿元，也非常小。一时之间对传统银行的冲击还不会那幺明显。但毋庸置疑，阿里巴巴、腾讯甚至苏宁等网际网路大佬，将成为中国金融业生态系统最具变革能力的参与者。

阿里巴巴集团不断涉足金融领域。从2003年设立支付宝开始，2007年推网路联保贷款业务，2010年成立阿里小额贷款公司，2010年底坊间传出讯息阿里欲设商业银行，2013年3月阿里金融宣布将推出信用支付试点，并在9月向全国各大城市推开。

“如果银行不改变，我们改变银行。”就在2013年6月，马云还曾表示：“未来的金融有两大机会，一个是金融网际网路，金融行业走向网际网路；第二个是网际网路金融，纯粹的外行领导，其实很多行业的创新都是外行进来才引发的。金融行业也需要搅局者，更需要那些外行的人进来进行变革。”

牌照是最大门槛 短期落地难

行内人士认为，在一系列问题未明确之前，网路银行短期内不太可能落地。

这在短期内还取决于监管政策的调整以及利率市场化的推进，一位银行人士私下表示，“比如在我国的监管政策中，开户是需要到网点面审的，如果没有实体网点，现行的政策是不允许开户的”。再者，高息揽存也是被监管部门严格限制的，网路银行就没有办法通过高息的方式吸引存款，只有利率完全市场化以后，这一武器才能拿出来用。

还有业内人士指出，在国内开展银行业务，“牌照是最为重要的一个资源，传统银行手中都握有不少牌照，而且在监管上也受到如核心资本率、存贷比、不良贷款率等指标的考核，这一整套在传统银行业的做法，如何在网路银行上落地还存在疑问”。还有人士说，现行的《商业银行法》及央行和银监会的相关规定并不支持所谓的网路银行，若真要批准设立网路银行，首先必须修改相关条款，恐怕不会那幺简单。

另外，阿里金融的股权结构也是一大障碍。从阿里金融的主要资产支付宝来看，支付宝由浙江阿里巴巴电子商务有限公司全资控股，后者由马云和谢世煌控制，两人各占80%、20%的股份。有人说，支付宝除非马云让出实际掌控权，否则阿里网路银行批不了。

冲击有限 更需要与银行合作

网路银行的兴起会对传统银行造成冲击，“传统银行业与网际网路企业可以在链条上的不同环节发挥各自的优势，没有谁能吞下整个网际网路金融”，微信等平台可以成为客户的入口，而银行则在背后提供解决方案，通过这种有机结合达到双赢的效果。

另一位股份制银行人士也认为，即使是在网际网路金融发达的美国，网路银行也没有对传统银行形成实质性的威胁，“确实会分掉一部分蛋糕，但还不太可能取代传统银行成为主流”。

“现在金融信贷行业风险巨大，如不谨慎，谁知道网路银行在高息揽存后会不会忽然之间一夜消失，没有实体的银行，安全保障从何而来？”有银行业人士认为，这主要是因为银行承担的是基础信用的角色，“特别是在我国，短期内这种信任关係还没法被任何形式取代”。

他山之石：利率更优惠 偏重理财性质

从美国来看，网路银行已有这方面的先例，阿里巴巴也意在引入这种创新模式。1995年10月“美国安全第一网路银行”在网路上开业，这是在网际网路上提供银行金融服务的第一家银行，也是在网际网路上提供大範围和多种银行服务的第一家银行。美国成为了全球网路银行最为发达的区域之一。

“在美国，网路银行还是比较受欢迎的，有几家都做得不错”，一位美国网路银行ING DIRECT的客户向本报记者介绍，以ING DIRECT为例，该网路银行的产品不多，网站也比较简洁，但每一款产品在市场上都具有明显的优势，“这种优势主要体现在存款利率较高或贷款利率较低上”，上述客户表示，由于ING DIRECT存款具有明显优势，“因此我把它作为我的理财性质的银行，除此之外，选择一家大行(美国银行)作为结算行，这是我最重要的两个银行账户”。