1945年春，苏北伪第五集团军独立团，由日军2箇中队护送，计画由宝应调往兴化以南的周家庄，途中将经过高邮以东的三垛、河口等镇。1945年4月21日，新四军第1师第18旅兼苏中军区第1军分区侦悉：伪第5集团军独立团集结在江苏省宝应县準备调防，将南下经高邮县三垛镇、河口至兴化。新四军苏中军区得知此行动及路线之后，决定伏击这股敌人。为此集中了第一军分区高邮、宝应、江都等独立团总计3个团又1个营的兵力，在三垛镇至河口镇之间公路和北澄子河南北设定了7华里长的伏击圈。

1945年4月28日午后2时，调防的日伪军从三垛出发，进入伏击圈。前头是日军1个分队，其次是伪军1500余人，再次是日军两个中队300余人，后卫是伪军第87团第3营；另有3艘汽艇，拖民船20余只，满载辎重，船上有日军50余人，伪军200余人，与陆上部队并进。敌进入伏击圈后，右翼江都独立团第3营向敌开火，第52团3个连向敌猛扑，特务第5团、江都独立团各一部进行夹击，将敌断成几小股，分头予以歼灭。残敌退至新庄附近。河内船只及日伪军全部为江都独立团所歼灭。新庄100余名日军和300余名伪军组织突围，遭到特务第5团、第52团各一部截击，大部被歼，只剩百余名退回新庄。三垛、河口出来增援的伪军也被击退。接着又向新庄发起攻击，敌伤亡惨重。

此次战斗，歼灭日伪军总计1800余人，其中歼日军247人（击毙240人，生俘7人），毙伤日军中队长以下240人、伪军600人，俘日军三本顾问以下7人、伪军少将团长马佑铭以下958人，缴获曲射炮两门、掷弹筒及小炮12门、轻重机枪19挺、步枪1120支、短枪48支。新四军亡干部11人、战i67人，伤干部18人、战士155人。